2020年，突如其來的新冠肺炎疫情對(duì)我國乃至全球經(jīng)濟(jì)帶來巨大沖擊，我國銀行業(yè)的盈利能力也遭遇到前所未有的挑戰(zhàn)和壓力。2月2日， A股首家上市銀行年報(bào)出爐，平安銀行發(fā)布2020年年報(bào)。在此之前，中國網(wǎng)財(cái)經(jīng)記者統(tǒng)計(jì)，已有17家A股上市銀行披露2020年度業(yè)績快報(bào)。整體來看，上述銀行在2020年基本實(shí)現(xiàn)了總資產(chǎn)雙位數(shù)增長、凈利潤個(gè)位數(shù)增長、不良貸款率下降。

面對(duì)銀行業(yè)績轉(zhuǎn)暖，業(yè)內(nèi)專家普遍認(rèn)為，銀行營業(yè)收入和凈利潤正增長是符合預(yù)期。2020年，為了應(yīng)對(duì)疫情沖擊，銀行加大了對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支持，信貸投放超常規(guī)，資產(chǎn)規(guī)?？焖贁U(kuò)張從而為銀行帶來收益增長。但在讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)背景下，銀行利潤增速會(huì)顯示低于規(guī)模擴(kuò)張速度。

凈利正增長符合預(yù)期

目前披露的18家A股上市銀行中，有興業(yè)銀行、光大銀行、中信銀行、招商銀行、浦發(fā)銀行、平安銀行6家股份行，長沙銀行、上海銀行、江蘇銀行、廈門銀行、西安銀行5家城商行，無錫銀行、蘇農(nóng)銀行、江陰銀行、張家港行、常熟銀行、青農(nóng)商行、紫金銀行7家農(nóng)商行。

資產(chǎn)規(guī)模方面，除紫金銀行增速為8.12%外，其余銀行總資產(chǎn)均實(shí)現(xiàn)雙位數(shù)增長。具體來看，興業(yè)銀行、光大銀行、中信銀行、招商銀行、浦發(fā)銀行、平安銀行總資產(chǎn)增速分別為10.49%、13.41%、11.27%、12.69%、13.61%、13.40%;長沙銀行、上海銀行、江蘇銀行、廈門銀行、西安銀行總資產(chǎn)增速分別為16.98%、10.06%、13.21%、15.52%、10.10%;無錫銀行、蘇農(nóng)銀行、江陰銀行、張家港行、常熟銀行、青農(nóng)商行總資產(chǎn)增速分別為11.20%、10.18%、13.00%、16.86%、12.88%、10.07%。

盈利能力方面，除浦發(fā)銀行凈利潤出現(xiàn)微降外，其余銀行均實(shí)現(xiàn)正增長。具體來看，興業(yè)銀行、光大銀行、中信銀行、招商銀行、平安銀行凈利潤增速分別為1.15%、1.26%、2.01%、4.82%、2.60%;長沙銀行、上海銀行、江蘇銀行、廈門銀行、西安銀行凈利潤增速分別為5.08%、2.89%、3.06%、6.55%、3.03%;無錫銀行、蘇農(nóng)銀行、江陰銀行、張家港行、常熟銀行、青農(nóng)商行、紫金銀行凈利潤增速分別為4.96%、4.71%、4.34%、4.93%、1.01%、4.78%、1.76%。

可以看出，上述18家銀行2020年基本實(shí)現(xiàn)凈利正增長，總資產(chǎn)增速明顯高于凈利潤增速。國家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室副主任、上海金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室主任曾剛對(duì)此表示，2020年，為了應(yīng)對(duì)疫情沖擊，銀行顯著加大對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支持力度、支持復(fù)工復(fù)產(chǎn)等，由此一方面促成了實(shí)體經(jīng)濟(jì)的顯著復(fù)蘇，另一方面也帶來了銀行自身的資產(chǎn)規(guī)?？焖贁U(kuò)張。同時(shí)，資產(chǎn)規(guī)模增長自然帶來收益增長，但由于2020年銀行整體讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)，因而導(dǎo)致息差收窄，所以銀行整體利潤增長速度要低于資產(chǎn)擴(kuò)張速度。

在招聯(lián)金融首席研究員、中關(guān)村互聯(lián)網(wǎng)金融研究院首席研究員、復(fù)旦大學(xué)金融研究院兼職研究員董希淼看來，銀行業(yè)績和宏觀經(jīng)濟(jì)密切相關(guān)，隨著宏觀經(jīng)濟(jì)的恢復(fù)，銀行業(yè)績逐步轉(zhuǎn)好是正常的，應(yīng)該會(huì)是普遍情況。其中一個(gè)很重要的原因?yàn)椋?020年銀行加大了對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支持，信貸投放是超常規(guī)的，銀行的主要利潤來源還是利差收入。因此營業(yè)收入和凈利潤正增長符合預(yù)期。

不良貸款率普遍下降

在凈利潤普遍實(shí)現(xiàn)正增長的同時(shí)，中國網(wǎng)財(cái)經(jīng)記者統(tǒng)計(jì)，上述18家A股上市銀行的不良貸款率除上海銀行同比上升0.06個(gè)百分點(diǎn)，西安銀行、常熟銀行、紫金銀行與去年持平外，其余14家銀行不良貸款率在2020年均出現(xiàn)不同程度下降。

具體來看，興業(yè)銀行、光大銀行、中信銀行、招商銀行、浦發(fā)銀行、平安銀行不良貸款率分別為1.25%、1.38%、1.64%、1.07%、1.73%、1.18%，同比對(duì)應(yīng)下降0.29、0.18、0.01、0.09、0.30、0.47個(gè)百分點(diǎn);長沙銀行、江蘇銀行、廈門銀行不良貸款率分別為1.21%、1.32%、0.98%，同比對(duì)應(yīng)下降0.01、0.06、0.20個(gè)百分點(diǎn);無錫銀行、蘇農(nóng)銀行、江陰銀行、張家港行、青農(nóng)商行不良貸款率分別為1.10%、1.28%、1.79%、1.17%、1.44%，同比對(duì)應(yīng)下降0.11、0.05、0.04、0.21、0.02個(gè)百分點(diǎn)。

對(duì)于不良貸款率普遍下降，董希淼表示，由于2020年信貸投放加快，貸款余額增長較快，稀釋了不良貸款;其次銀行采取多種措施加大了對(duì)不良貸款的處置，不良貸款增速得到控制;再者經(jīng)濟(jì)下行在金融領(lǐng)域的反映有一定滯后性，部分違約風(fēng)險(xiǎn)被延緩暴露。

實(shí)際上，2020年疫情下為加大對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支持力度，銀行執(zhí)行延期還本付息等政策，業(yè)界一直較為擔(dān)心由于金融領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)本身存在滯后性，銀行不良風(fēng)險(xiǎn)將延緩至2021年出現(xiàn)集中釋放。

曾剛表示，2020年銀行執(zhí)行延期還本付息的政策，這本身并不是掩蓋風(fēng)險(xiǎn)，而是把風(fēng)險(xiǎn)推后，在此過程中會(huì)化解風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)然，在化解風(fēng)險(xiǎn)的過程中，也有可能一些企業(yè)確實(shí)難以為繼，風(fēng)險(xiǎn)還是要暴露出來，但并不會(huì)集中釋放風(fēng)險(xiǎn)。在目前全球主要經(jīng)濟(jì)體恢復(fù)良好的情況下，實(shí)體經(jīng)濟(jì)逐漸回暖，風(fēng)險(xiǎn)本身在減弱，同時(shí)延期還本付息的政策再度延長，以及中小微企業(yè)再貸款支持計(jì)劃的延續(xù)，中長期內(nèi)企業(yè)能逐漸恢復(fù)，風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)進(jìn)一步化解，相信不會(huì)出現(xiàn)太大風(fēng)險(xiǎn)集中釋放的壓力。

董希淼指出， 2020年的特殊情況下，央行采取了兩個(gè)直達(dá)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的貨幣政策工具，特別是延期還本付息，客觀上延緩了不良貸款暴露，加上金融本身具有風(fēng)險(xiǎn)暴露滯后性。兩個(gè)因素疊加讓2020年信貸風(fēng)險(xiǎn)暴露速度放慢，2021年乃至以后一段時(shí)間，銀行業(yè)不良貸款出現(xiàn)的壓力會(huì)加大，對(duì)此不能掉以輕心。

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